- التحليل الكمي
- المستثمر الذكي
- إدارة المخاطر
- الاستثمار طويل المدى
- الأزمات المالية
- الإدارة والقيادة
- صناعة القرار
- قواعد النجاح
- التأمل
- البيئة المحيطة
- العادات الإيجابية
- مواجهة التحديات
- الذهب
- التعليم
- نحن نتفحّص البيانات التاريخية بحثًا عن أنماط غير معتادة لا نتوقع حدوثها بشكل عشوائي
- نحن لا نتجاوز النماذج
- أنت بحاجة إلى بناء نظام مُتعدّد الطبقات. ومع كل فكرة جديدة، عليك أن تُحدّد، "هل هذه الفكرة جديدة حقًا، أم أنها جزء لا يتجزأ ممّا قمنا به من قبل؟" لذلك يجب أن تستخدم الاختبارات الإحصائية لتحديد ما إذا كان الاكتشاف الجديد هو في الواقع اكتشاف جديد حقًّا. الآن كيف يُمكنك إدماجُها؟ ما هو الوزن الذي ستُعطيها؟ وأخيرًا ستُحسّن الأمور. ثم ستُضيف طبقة وبعدها طبقة أخرى
- بين الحين والآخر، تكون الظّواهر التي نستغلها موجودة. نحن نُريد قدرًا معقولا من التقلّبات. في عملنا نُريد بعض الحركة
- بعض العمل علمي حقًا. إنه يتطلب النظر إلى الكثير من البيانات والبحث عما يكمن خلف تلك البيانات. من هذا المنظور، إنه يُشبه إلى حد ما علم الفلك. تنظر إلى الكثير من البيانات من الفوق، ثم تجلبها إلى الأسفل، وهي مليئة بالأوساخ، وعليك تنظيفها للتخلص من القيم الشاذة أو أمور أخرى. ثم تأمل أن تتمكن من تحليل تلك البيانات بطريقة تفسر الفرضيات أو مجموعة من الفرضيات التي قد تكون لديك حول ما تنظر إليه. هذا جزء كبير مما نقوم به
- نحن لا نبدأ بالنماذج. نبدأ بالبيانات. ليس لدينا أيّ تصوّرات مسبقة. نحن نبحث عن الأشياء التي يُمكن تكرارها آلاف المرات. مشكلة تداول التقارب هي أنه ليس لديك مقياس زمني
- نحن نُدير الصّناديق التي تُتداول عبر الصيغ الرياضية. نحن نتداول فقط في الأوراق المالية عالية السيولة المدرجة في البورصة، مما يعني أننا لا نتداول في مقايضات التقصير الائتماني CDS أو التزامات الديون المضمونة CDO
- الحظ قد يأتي ويذهب، ولكن الإستراتيجية القويّة والتنفيذ المنضبط هما ما يؤدّيان إلى نتائج مُتّسقة
- لا تعتمد فقط على الحظ. قُم بتطوير مُقاربة منهجية تأخذ بعين الاعتبار حالات عدم اليقين وتهدف إلى استغلال الفُرص المتاحة
- الأداء السابق هو أفضل مُؤشّر للنجاح
- الأشياء التي نقوم بها لن تختفي. قد نَمرُّ بسنوات سيّئة، قد نَمرُّ بسنة فظيعة في بعض الأحيان. ولكن المبادئ التي اكتشفناها ستظل صالحة
- لدينا ثلاث معايير: إذا كانت مدرجة في البورصة، سائلة وقابلة للنمذجة، فإننا نتداول بها
- أفضل طريقة لإجراء البحوث على نطاق أوسع هي التأكّد من أن الجميع يعرف ما يفعله الآخرون. كلّما قُمتَ بذلك مُبَكِّرًا، كلما كان ذلك أفضل. ابدأ بالتحدث مع الآخرين حول ما تقوم به. لأن هذا هو ما سيُحفّز الأمور بشكل أسرع
- لدينا ثلاث معايير: إذا كانت مدرجة في البورصة، سائلة وقابلة للنمذجة، فإننا نتداول بها
- أنا طموح وأحب أن أقوم بالأشياء بشكل جيد. أحب إنشاء شيء يعمل حقًا بشكل جيد. لدينا الكثير والكثير والكثير من الاستراتيجيات، وكل استراتيجية جديدة تمنحني الكثير من المتعة، أن أرى شيئًا جديدًا يعمل بشكل جيد
- العلماء وعلماء الرياضيات مُدرّبون على الحفر تحت سطح العالم الطبيعي الفوضوي للبحث عن البساطة، البنية وحتى الجمال غير المتوقع
- نحن لسنا منظمة تعليمية. نحن منظمة بحثية. نحن نقوم بتوظيف أشخاص لإنشاء نماذج رياضية للأسواق التي نستثمر فيها
- بالطبع لا يُمكننا عرض النموذج أو إخبار الناس عن كيفية حساب توقعاتنا. سيكون ذلك مثل وارن بافيت الذي يخبر العالم عن الأسهم التي يشتريها قبل أن يشتريها
- يتم اختيار الأسهم بناءً على الإشارات الناتجة عن سلسلة من الأنظمة التنبؤية الخاصة
- إن نظرية كفاءة السوق صحيحة حيث أنه لا توجد أوجه قصور جسيمة في الكفاءة. لكننا ننظر إلى الظواهر الغير عادية التي قد تكون صغيرة الحجم وقصيرة المدى في الزمن. نقوم بعمل توقعاتنا. ثم، بعد ذلك بوقت قصير، نقوم بإعادة تقييم الوضع ومراجعة توقّعاتنا ومحفظتنا الإستثمارية. نقوم بذلك طوال اليوم. نحن دائماً نشتري ونبيع ونبيع ونشتري. لذلك نحن معتمدون على الحركة لكسب المال
- لدي شخص واحد حاصل على درجة الدكتوراه في التمويل. نحن لا نُوظّف أشخاصًا من كليات إدارة الأعمال. نحن لا نوظف أشخاصًا من وول ستريت. نحن نوظف الأشخاص الذين قاموا بدارسة العلوم الجيّدة
- الرياضيات والعلوم مفهومان مختلفان، تخصّصان مختلفان. بحكم طبيعتها، تُعتبر الرياضيات الجيدة أمرًا حدسيًا تمامًا. العلوم التجريبية لا تعمل بهذه الطريقة حقًا. الحدس مهم. من المهم إجراء التّخمينات. من المهم التفكير في التّجارب الصحيحة. لكنها أكثر اتساعًا وأقل عمقًا قليلاً. لذا فإن الرياضيات التي نستخدمها هنا يُمكن أن تكون مُتطوّرة. لكن هذا ليس هو الهدف حقًا. نحن لا نستخدم أشياء عميقة جدًا. قد تكون بعض مُقارباتنا الإحصائية مُتطوّرة للغاية. أنا لا أدّعي أن الأمر بسيط. أريد شخصاً يعرف ما يكفي من الرياضيات حتى يتمكّن من استخدام هذه الأدوات بفعالية ولكن لديه فضول حول كيفية عمل الأشياء وما يكفي من الخيال والمثابرة لفهمها
- من المثير العثور على مؤشّر جديد. ولقد وجدنا الكثير من المؤشرات الجديدة على مرّ السنين. تجد مؤشّرًا جديدًا وهذا رائع حقًّا. تُجري المحاكاة وتقول "يا لها من مفاجأة، هناك ميزة إحصائية حقيقية لهذا المؤشّر بعينه وهو مستقل عن الآخرين". لقد بنينا النظام بهذه الطريقة. وجدت ذلك مُرضيًا للغاية. إدارة الخاطر تتحكم في الأمور
- الاستثمار وتقنية التعرّف على الكلام متشابهان للغاية. في كليهما، أنت تُحاول تخمين الشيء التّالي الذي سيحدث
- غالبًا ما تُتّخذُ أفضل القرارات بناءً على البيانات والأدلة، وليس فقط بناءً على الحدس
- النجاح في الاستثمار لا يتعلّق بكون المرء على حق طوال الوقت. يتعلّق الأمر بتقليل الخسائر وتحقيق أكبر قدرٍ من الأرباح
- في مجال الاستثمار، قد يُعطيك الحظّ دَفعة في بعض الأحيان، ولكن التّحليل الدّقيق والانضباط هما اللذان يجعلان النّجاح يَدوم على المدى الطويل
- في هذا العمل، من السّهل الخلط بين الحظ والذكاء
- من المهم أن تُحيط نفسك بأشخاص أذكياء وموهوبين. التعاون وتوفّر وِجهات نظر متنوعة يُؤدّيان إلى نتائج أفضل
- لا يكفي أن نُوظّف أشخاصًا موهوبين ونأمل في مستقبل أفضل. علينا أيضًا أن نمنحهم الحريّة للقيام بما يرونه صحيحًا
- الحلّ يكمن في أن تُركّز على الأشياء التي تقع تحت سيطرتك وتُحدث فارقًا فيها. لا تُشتّت انتباهك بالأشياء التي لا يُمكنك تغييرها
- يجب أن تكون على استعداد لأن تُشكّك في الحكمة التقليدية وتُفكّر بنفسك
- الحظ قد يأتي ويذهب، ولكن الإستراتيجية القويّة والتنفيذ المنضبط هما ما يؤدّيان إلى نتائج مُتّسقة
- لا تعتمد فقط على الحظ. قُم بتطوير مُقاربة منهجية تأخذ بعين الاعتبار حالات عدم اليقين وتهدف إلى استغلال الفُرص المتاحة
- الأجواء الجيّدة والأشخاص الأذكياء يُمكنهم تحقيق الكثير
- أفضل طريقة لإجراء البحوث على نطاق أوسع هي التأكّد من أن الجميع يعرف ما يفعله الآخرون. كلّما قُمتَ بذلك مُبَكِّرًا، كلما كان ذلك أفضل. ابدأ بالتحدث مع الآخرين حول ما تقوم به. لأن هذا هو ما سيُحفّز الأمور بشكل أسرع
- أشخاص رائعين. بنية تحتية رائعة. بيئة مُحيطة جيّدة. قم بتعويض الجميع تقريبًا بناءً على الأداء العام. هذا هو ما يُساهم في جني الكثير من المال
- لدينا معايير عالية جدًا وهي ناجحة. نشاطنا التجاري رائع نتيجة لذلك
- من الصعب إدارة مشروع تجاري والانشغال بشغف آخر
- خلال المدرسة الثانوية، كان أيّ شيء متعلق بالأعمال التجارية يبدو سخيفًا بالنسبة لي
- غالبًا ما تُتّخذُ أفضل القرارات بناءً على البيانات والأدلة، وليس فقط بناءً على الحدس
- يجب أن تكون على استعداد لأن تُشكّك في الحكمة التقليدية وتُفكّر بنفسك
- كل شيء، إلى حدّ ما، هو تسوية. لا يُمكن أن يكون كل شيء مثاليًا
- كنت إما سأكتب أطروحة في الرياضيات أو سأتداول في فول الصويا، لأنه كان من المستحيل القيام بالأمرين معًا في نفس الوقت، لذا تخليت عن الأمر الثاني. ولكن، في ذهني لطالما أحببت التداول ووجدته مثيرًا للاهتمام
- لا تخف من المخاطرة وتَقَبّل الفشل. هنا غالباً تكمن أفضل الفرص
- الحلّ يكمن في أن تُركّز على الأشياء التي تقع تحت سيطرتك وتُحدث فارقًا فيها. لا تُشتّت انتباهك بالأشياء التي لا يُمكنك تغييرها
- المثابرة والانضباط سِمتان أساسيّتان للنجاح على المدى الطويل في أيّ مجال
- يجب أن تكون على استعداد لأن تُشكّك في الحكمة التقليدية وتُفكّر بنفسك
- أهم شيء في الحياة هو أن يكون لديك هدف ومغزى
- الحظ يلعب دورًا في النجاح، ولكن كلما اجتهدت في العمل وقُمت بالاستعداد أكثر، كلما أصبحت أكثر حظًا
- الحظّ يلعب دورًا مُهمًا في حياة الجميع
- لا يُمكنك التحكّم في الحظ، ولكن يُمكنك التحكّم في استعدادِك ومجهودك